Chứng khoán KIS: Hoàng Anh Gia Lai “thắng đậm” nhờ cao điểm Tết

Chứng khoán KIS: Hoàng Anh Gia Lai “thắng đậm” nhờ cao điểm Tết
Từ quý 4 trở đi, các doanh nghiệp sản xuất sẽ tăng cường thu mua nguyên liệu đầu vào như thịt heo để chế biến sản phẩm phục vụ nhu cầu Tết. Do đó, KIS kỳ vọng HAG sẽ đạt được KQKD tích cực trong quý 4 sắp đến.

Chứng khoán KIS vừa có phân tích về Công ty Hoàng Anh Gia Lai (HAGL, HAG) với nhận định “chiến lược kinh doanh đã rõ ràng hơn”.

KIS cho biết, trong quý 3/2022, HAG cho thấy tăng dần tỷ trọng doanh thu từ mảng heo thịt. Với doanh thu đạt 1.441 tỷ đồng, tăng 160% theo năm và tăng 17% so với quý liền trước. Khấu trừ chi phí, LNST đạt 370 tỷ đồng, tăng 16.x theo năm và tăng 40% theo quý.

Trong đó, doanh thu từ trái cây đạt 577 tỷ - giảm so với quý 2/2022 nhưng tăng 162% so với cùng kỳ; tiếp theo là mảng heo thịt với 540 tỷ - tăng 108% theo quý và tăng 195% tính theo năm.

heo_an_chuoi_bapi

Heo ăn chuối Bapi, sản phẩm chủ lực của Tập đoàn Hoàng Anh Gia Lai

Biên lợi nhuận gộp đạt 19,5%, trong đó biên từ trái cây và heo thịt lần lượt là 14%/32%. Trong quý 3, Công ty hoàn nhập dự phòng khoản nợ khó đòi (ghi nhận vào chi phí quản lý doanh nghiệp) trị giá 220 tỷ đồng, và hoàn nhập dự phòng đầu tư góp vốn vào đơn vị khác (ghi nhận vào chi phí tài chính) với giá trị 65 tỷ đồng. Nhờ vào hai khoản hoàn nhập này, LNST tăng mạnh bất chấp sự thu hẹp của biên lợi nhuận gộp trong quý 3.

Luỹ kế 9 tháng đầu năm, HAG ghi nhận doanh thu/LNST là 3.471 tỷ đồng (tăng 154% so với cùng kỳ năm trước) và 892 tỷ đồng (tăng 29x theo năm), hoàn thành 72%/80% kế hoạch năm.

Cũng trong cùng kỳ, HAG hoàn tất mua lại một phần trái phiếu trị giá 600 tỷ đồng, dẫn đến số dư khoản nợ trái phiếu đáo hạn trong năm tại cuối quý 3 chỉ còn 693 tỷ đồng. Chỉ số nợ dài hạn trên VCSH giảm còn 1,19x (cuối năm 2021: 1,75x).

KIS đánh giá HAG đang tích cực mở rộng mạng lưới phân phối. Tại cuộc họp cổ đông gần nhất, đơn vị có kế hoạch mở 200 cửa hàng bán lẻ thịt heo trong năm 2022F và 1.000 cửa hàng tính đến năm 2023F.

Đối với ngành thực phẩm, giai đoạn tiêu thụ cao điểm từ tháng 12 đến tháng 2 năm sau (mùa Tết). Từ quý 4 trở đi, các doanh nghiệp sản xuất sẽ tăng cường thu mua nguyên liệu đầu vào như thịt heo để chế biến sản phẩm phục vụ nhu cầu Tết. Do đó, KIS kỳ vọng HAG sẽ đạt được KQKD tích cực trong quý 4 sắp đến.

Bình luận

0 bình luận, đánh giá

TVQuản trị viênQuản trị viên

Xin chào quý khách. Quý khách hãy để lại bình luận, chúng tôi sẽ phản hồi sớm

Trả lời.
Thông tin người gửi
Nhấn vào đây để đánh giá
Thông tin người gửi
Nổi bật trang chủ
Khách du lịch cần biết: Điều chỉnh thời gian hoạt động phố đi bộ hồ Gươm dịp Giỗ Tổ và lễ 30/4 - 1/5
04 Tháng 04, 2025

Trong dịp Giỗ Tổ Hùng Vương, phố đi bộ hồ Gươm và vùng phụ cận sẽ hoạt động liên tục trong 4 tối, bắt đầu từ hôm nay (4/4). Dịp nghỉ lễ 30/4 - 1/5, thời gian hoạt động kéo dài 5 tối. UBND quận Hoàn Kiếm, TP Hà Nội vừa công bố thông tin này để người dân và du khách chủ động kế hoạch tham quan, vui chơi

Đọc thêm
Cảnh sát “bóc” kịch bản lừa đảo dưới hình thức mua bán vàng trên mạng

Cảnh sát “bóc” kịch bản lừa đảo dưới hình thức mua bán vàng trên mạng

04 Tháng 04, 2025

Theo cơ quan công an, lợi dụng nhu cầu mua bán, trao đổi vàng, các đối tượng lừa đảo đã xây dựng ra kịch bản...

Bộ Ngoại giao Việt Nam lên tiếng về việc Mỹ áp thuế đối ứng 46%

Bộ Ngoại giao Việt Nam lên tiếng về việc Mỹ áp thuế đối ứng 46%

04 Tháng 04, 2025

Bộ Ngoại giao Việt Nam cho rằng quyết định áp thuế chưa phù hợp với thực tế hợp tác kinh tế-thương mại cùng có lợi...

Lịch nghỉ hè của học sinh Hà Nội, TP.HCM và một số tỉnh thành năm 2025

Lịch nghỉ hè của học sinh Hà Nội, TP.HCM và một số tỉnh thành năm 2025

04 Tháng 04, 2025

Lịch nghỉ hè của học sinh năm 2025 theo khung kế hoạch thời gian năm học 2024-2025. Dưới đây là lịch nghỉ của của học...

Đền thiêng cấm du khách vì

Đền thiêng cấm du khách vì "sợ" văn hóa Nhật Bản bị hủy hoại

04 Tháng 04, 2025

Một ngôi đền linh thiêng tại đảo Tsushima, tỉnh Nagasaki (Nhật Bản) đã chính thức cấm toàn bộ du khách trong và ngoài nước sau...

5 đại gia V-League muốn có tiền vệ Hendrio

5 đại gia V-League muốn có tiền vệ Hendrio

04 Tháng 04, 2025

Có năng lực chuyên môn tốt và sự am hiểu sâu sắc về bóng đá Việt Nam, Hendrio đang được nhiều đội lớn tại V-League...

0.78712 sec| 2258.922 kb